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BNK투자증권에서 22일 현대제철(004020)에 대해 "2Q 실적, Peak가 아니다 "라며 투자의견을 'BUY(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 80,000원을 내놓았다.

BNK투자증권 김현태 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY(유지)'의견은 BNK투자증권의 직전 매매의견을 그대로 유지하는 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 본다면 '트레이딩매수'의견에서 'BUY(유지)로' 상향조정된 것이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 과거 상향조정되어오던 패턴이 최근 두차례 연속 같은 수준에 머물고 있는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 49.3%의 추가상승여력이 있다는 해석이 제시되고 있다.

◆ Report briefing

BNK투자증권에서 현대제철(004020)에 대해 "중국은 탄소감축을 위해 철강사 생산 규제를 지속하고 있음. 아직까지 감산 이 Data로 확인되고 있지는 않으나, 5월 수출증치세 환급 폐지, 7월 수출세 부과설 등을 통해 강력한 수출억제, 이를 통한 생산 감축 의지는 계속 확인 되고 있음. 상반기는 가파른 수요 개선이 견인한 시황이었다면, 하반기에는 견조한 수요+중국 수출감소가 맞물려 高시황이 이어질 전망."라고 분석했다.

또한 BNK투자증권에서 "2Q 실적은 연결OP 4,462억원 (OPM 8.0%)으로 컨센서스보다 양호할 전망. 별도OP는 4,259억원으로 추정되는데, 이는 역대 최대 실적을 기록한 2008년 2Q 4,473억원에 버금가는 실적. 하반기에 도 분기OP 4천억대가 유지되고, 특히 4Q에는 2Q 이익을 다시 넘어설 전망."라고 밝혔다.

◆ Report statistics

BNK투자증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 2020년6월 31,000원이 저점으로 제시된 이후 이번에 발표된 80,000원까지 꾸준하게 상향조정되어 왔다.

오늘 BNK투자증권에서 발표된 'BUY(유지)'의견 및 목표주가 80,000원은 전체 컨센서스 대비해서 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 파악되며 목표가평균 대비 13.6% 초과하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근 증권사 매매의견 중에서 제일 보수적인 의견을 제시한 교보증권은 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 53,000원을 제시한 바 있다.

[BNK투자증권 투자의견 추이]

- 2021.06.22 목표가 80,000 투자의견 BUY(유지)

- 2021.04.27 목표가 80,000 투자의견 BUY

- 2021.04.08 목표가 65,000 투자의견 BUY(유지)

- 2021.03.08 목표가 50,000 투자의견 BUY(상향)

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2021.06.22 목표가 80,000 투자의견 BUY(유지) BNK투자증권

- 2021.06.18 목표가 78,000 투자의견 BUY 하나금융투자

- 2021.06.15 목표가 68,000 투자의견 BUY(유지) 미래에셋증권

- 2021.06.14 목표가 67,000 투자의견 BUY 삼성증권