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KB증권에서 29일 LG(003550)에 대해 "LG CNS 지분매각 등으로 양호한 2분기 실적 기대"라며 투자의견을 'BUY(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 87,500원을 내놓았다.

KB증권 정동익 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY(유지)'의견은 KB증권의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 직전에 한차례 하향조정된 후에 이번에 다시 목표가가 전고점보다 더 높게 상향조정되는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 15.4%의 저평가 요인이 존재한다는 해석이 제시되고 있다.

◆ Report briefing

KB증권에서 LG(003550)에 대해 "주요 지분법 대상 자회사들의 실적추정치는 5월을 바닥으로 상향조정되고 있음. 2020년 연결영업이익 컨센서스는 올해 5월 말 대비 각각 19.2%와 5.3% 상향조정 되었으며, 주요 자회사들의 실적추정치가 상향조정 되었음. 지난해 말 대비로는 여전히 낮은 수준이지만 하향조정이 일단락되었다는 측면에서는 주가에도 긍정적으로 작용할 수 있을 것으로 판단. Valuation 및 배당투자 메리트는 유효. "라고 분석했다.

또한 KB증권에서 "2020년 2분기 실적 (K-IFRS 연결)은 매출액 1조 6,327억원 (+0.8% YoY), 영업이익 3,415억원 (+26.0% YoY, 영업이익률 20.9%)을 기록해 매출액과 영업이익 모두 컨센서스를 소폭 상회할 것으로 예상. "라고 밝혔다.

◆ Report statistics

KB증권의 동종목에 대한 최근 6개월 동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 85,000원이 고점으로, 반대로 75,000원이 저점으로 제시된 이후 이번에 87,500수준으로 새롭게 조정되고 있다.

오늘 KB증권에서 발표된 'BUY(유지)'의견 및 목표주가 87,500원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 2.9%정도 미달하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 미래에셋대우증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 100,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 KTB투자증권은 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 80,000원을 제시한 바 있다.

[KB증권 투자의견 추이]

- 2020.07.29 목표가 87,500 투자의견 BUY(유지)

- 2020.04.07 목표가 75,000 투자의견 BUY(유지)

- 2020.01.02 목표가 85,000 투자의견 BUY(유지)

- 2019.10.21 목표가 85,000 투자의견 BUY

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2020.07.29 목표가 87,500 투자의견 BUY(유지) KB증권

- 2020.06.24 목표가 95,000 투자의견 BUY(유지) SK증권

- 2020.06.09 목표가 91,000 투자의견 BUY 삼성증권

- 2020.06.01 목표가 100,000 투자의견 BUY 미래에셋대우