thinkpool

- 업종평균에 비해서 변동성 대비 성과가 좋지 않아 - 관련종목들도 하락 우위, 비금속광물업종 -0.76% - 외국인과 기관은 순매도, 개인은 순매수 - 상장주식수 대비 거래량은 0.27%로 적정수준 - 기관투자자의 거래참여 높아, 거래비중 37.93% - 주가와 투자심리는 약세, 거래량은 침체 - 주요 매물구간인 65,700원선이 저항대로 작용

업종평균에 비해서 변동성 대비 성과가 좋지 않아 13일 오전 10시50분 현재 전일대비 3.05% 하락하면서 60,400원을 기록하고 있는 한일시멘트는 지난 1개월간 9.72% 하락했다. 동기간 동안에 변동성을 나타내는 지표인 표준편차는 3.6%를 기록했다. 이는 비금속광물 업종내에서 주요종목들과 비교해볼 때 한일시멘트의 월간 변동성이 큰 편은 아니었으나 주가등락률은 마이너스를 기록하면서 주요종목군 내에서 가장 낮은 수준을 유지했다. 최근 1개월을 기준으로 한일시멘트의 위험을 고려한 수익률은 -2.6을 기록했는데, 주가 약세와 더불어 위험대비 수익률도 부진을 면치 못했다. 게다가 비금속광물업종의 위험대비수익률인 1.4보다도 낮기 때문에 업종대비 성과도 긍정적이라고 할 수 없다. 다음으로 업종과 시장을 비교해보면 한일시멘트가 속해 있는 비금속광물업종은 코스피지수보다 변동성과 수익률이 모두 높은 모습이다. 다시 말하면 동업종에 탄력이 붙으면서 지수대비 초과상승했다는 의미이다.

	위험		수익율		위험대비 수익율
	순위	%	순위	%	순위
쌍용양회	1위	5.4%	2위	14.3%	2위	2.6
조선내화	2위	4.2%	1위	18.0%	1위	4.2
한일시멘트	3위	3.6%	5위	-9.7%	4위	-2.6
아세아시멘트	4위	2.5%	3위	-1.3%	3위	-0.4
한국유리	5위	2.2%	4위	-7.4%	5위	-3.3
코스피	-	2.0%	-	1.2%	-	0.6
비금속광물	-	2.5%	-	3.6%	-	1.4

관련종목들도 하락 우위, 비금속광물업종 -0.76%

이 시각 현재 관련종목들 중에서는 하락종목 수가 더 많은 가운데 비금속광물업종은 0.76% 하락하고 있다.

아세아시멘트	39,450원 ▼200(-0.50%)	한국유리	19,900원 ▼300(-1.49%)
쌍용양회	6,460원 ▼40(-0.62%)	조선내화	76,000원 ▲1700(+2.29%)

[재무분석 특징]

업종내 시가총액 규모가 가장 비슷한 4개 종목과 비교해보면 한일시멘트는 순이익대비 현재의 주가수준을 보여주는 PER이 상대적으로 낮은 상태를 보이고 있으며, 자산가치대비 현재의 주가수준을 나타내는 PBR은 적정한 수준를 유지하고 있다.

	한일시멘트	한국유리	조선내화	쌍용양회	아세아시멘트
ROE	2.6	-2.3	3.4	-10.8	5.3
PER	19.1	-	24.2	-	5.3
PBR	0.5	0.4	0.8	0.5	0.3
기준년월	2008년9월	2008년9월		2008년9월	2008년9월

외국인과 기관은 순매도, 개인은 순매수 1월7일부터 전일까지 기관이 4거래일 연속 순매도를 보였다. 4주간을 기준으로 보면 외국인이 순매도로 돌아서면서 6,429주를 순매도했고, 기관도 순매수에서 순매도로 반전되면서 29,401주를 순매도했지만, 개인은 오히려 매수반전의 모습을 보이며 35,830주를 순매수했다. 상장주식수 대비 거래량은 0.27%로 적정수준 최근 한달간 한일시멘트의 상장주식수 대비 거래량을 비교해보니 일별 매매회전율이 0.27%로 집계됐다. 그리고 동기간 장중 저점과 고점의 차이인 일평균 주가변동률을 6.43%를 나타내고 있다. 기관투자자의 거래참여 높아, 거래비중 37.93% 최근 한달간 주체별 거래비중을 살펴보면 개인이 48.65%로 가장 높은 참여율을 보였고, 기관이 37.93%를 보였으며 외국인은 13.41%를 나타냈다. 그리고 최근 5일간 거래비중은 개인 비중이 48.38%로 가장 높았고, 기관이 33.78%로 그 뒤를 이었다. 외국인은 17.82%를 나타냈다.

투자주체별 누적순매수	투자주체별 매매비중

＊기관과 외국인을 제외한 개인 및 기타법인 등의 주체는 모두 개인으로 간주하였음

주가와 투자심리는 약세, 거래량은 침체

현주가를 최근의 주가변화폭을 기준으로 본다면 하락폭이 상대적으로 큰 특징을 보이고 있고, 거래량 지표로 볼 때는 침체국면에 머물러 있다. 실리적인 측면에서는 약세흐름에 투자자들은 불안감을 느끼고 있고 이동평균선들의 배열도를 분석을 해보면 중기적 강세패턴으로 전환 후 조정양상이 길어지고 있다.

	침체	약세	보통	강세	과열

주가

거래량

투자심리

주요 매물구간인 65,700원선이 저항대로 작용

최근 세달동안의 매물대 분포를 살펴보면, 현주가 위로 65,700원대의 대형매물대가 눈에 뜨이고, 이중에서 65,700원대는 전체 거래의 21.3%선으로 매매가 이가격대에서 비교적 크게 발생한 구간이라서 향후 주가가 상승할때 수급적인 저항대가 될 가능성을 고려할 필요가 있고, 그리고 64,200원대의 매물대 또한 규모가 약하기는하지만 향후 주가상승시에 저항대로 작용할 수 있다. 따라서 주가가 단기적인 조정을 받고있는 현재 상황에서는, 제2매물대인 64,200원대의 저항가능성에 보다 더 큰 비중을 두는 시각이 합리적이고, 아직은 제2매물가격대까지는 거리가 꽤 남아있고, 당분간 물량적인 부담이 없기 때문에 추가상승시에 큰 걸림돌은 없을듯 하고, 64,200원대의 저항대 역할은 좀더 기다릴 필요가 있다.

[종목동향]

* 신고자 트위디,브라우니컴퍼니엘엘씨 외1인, 한일시멘트 지분 1.1% 감소, 보유지분 5.3% (2009년1월9일)
ⓒ 한경닷컴 & 씽크풀, 무단 전재 및 재배포 금지