thinkpool

교보증권에서 6일 코오롱글로벌(003070)에 대해 "실적 레벨-업에 이어 배당 증가"라며 투자의견을 'BUY(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 14,000원을 내놓았다.

교보증권 백광제 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY(유지)'의견은 교보증권의 직전 매매의견과 동일한 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.

또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 62.4%의 저평가 요인이 존재한다는 해석이 제시되고 있다.

◆ Report briefing

교보증권에서 코오롱글로벌(003070)에 대해 "18년 수준의 배당성향 유지에도 불구, 주택부문 매출 급성장에 힘입은 이익 급증으로 주당 배당금은 대폭 확대될 전망. 동사의 금년 EPS는 전년비 360% 증가한 2,365원으로 추정되는데, 연말 실적 변동과 전년 배당성향을 감안하면 금년 연간 배당금은 전년 주당 100원 대비 크게 증가한 주당 350~450원 사이에서 결정될 전망. 또한 3분기 중간배당은 주당150~200원 사이에서 결정될 것으로 추정."라고 분석했다.

또한 교보증권에서 "동사는 ① 대규모 누적 수주잔고(8.8조원)에 따른 주택부문 급성장에 힘입어 최소 ‘21년까지 고속 성장이 예상되는 등 밸류에이션 매력이 높고, ② 실적증가와 배당정책 확정에 따른 높은 수준의 주주 환원이 예상되고 ③ 지배구조상 배당 증가 이외 다른 계열사 지원 방안이 없다는 점에서 장기적 주주환원이 더욱 확대될 전망. 중소형 건설주 Top-Pick 추천"라고 밝혔다.

◆ Report statistics

교보증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 2018년11월 10,000원까지 내려갔다가 2019년4월 15,000원을 최고점으로 목표가가 제시된 이후 최근에 14,000원으로 한단계 하향조정되고 있다.

오늘 교보증권에서 발표된 'BUY(유지)'의견 및 목표주가 14,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균과 대비해서 미미한 차이가 나는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 흥국증권은 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 15,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 한화투자증권은 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 13,000원을 제시한 바 있다.

[교보증권 투자의견 추이]

- 2019.09.06 목표가 14,000 투자의견 BUY(유지)

- 2019.08.08 목표가 14,000 투자의견 BUY(유지)

- 2019.04.29 목표가 15,000 투자의견 BUY(유지)

- 2019.03.06 목표가 11,000 투자의견 BUY(유지)

- 2019.02.26 목표가 10,000 투자의견 BUY

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2019.09.06 목표가 14,000 투자의견 BUY(유지) 교보증권

- 2019.08.08 목표가 13,000 투자의견 BUY(유지) 한화투자증권

- 2019.07.03 목표가 15,000 투자의견 BUY(유지) 흥국증권