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현대차증권에서 2일 넥센타이어(002350)에 대해 "＇EV＇를 쓰려는자, 그 무게를 견뎌라!"라며 투자의견을 'BUY'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 12,500원을 내놓았다.

현대차증권 장문수 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY'의견은 현대차증권의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.

◆ Report briefing

현대차증권에서 넥센타이어(002350)에 대해 "2Q23 영업이익은 371억원(흑전 yoy, OPM 5.4%) 기록, 컨센서스 7.1% 상회. 미국 제외 주요 시장에서 전년동기비 OE 회복에 편승하며 시장 우려와 달리 매출액 증가. 해상운임 안정화, 원자재 가격 하락, 판가 인상, 고인치 비중 증가를 통해 영업이익도 흑자 전환. 계절 성수기 진입, OE 회복과 함께 RE 점유율 확장 추세로 외형 확장 지속 기대. 유럽 생산 능력 확장으로 시장 대비 빠른 볼륨 증가 기대, 투입원가 하락과 추가적인 운임비 하락 효과로 이익 기대 상향. 투자의견 BUY 유지, 목표주가 8.7% 상향한 12,500원 제시."라고 분석했다.

또한 현대차증권에서 "2Q23 Review: 유럽 생산 거점을 활용한 매출 증가. 비용 감소로 이익 증가. 1) 매출액 6,915억원(+5.8% yoy, +8.1% qoq), 영업이익 371억원(흑전 yoy, +129.6% qoq, OPM 5.4%), 지배순이익 281억원(흑전 yoy, +147.0% qoq) 기록. 2) 영업이익기준 컨센서스 346억원(OPM 4.9%)과 당사 추정치 329억원(OPM 4.7%)을 각각 7.1%, 12.6% 상회. 3) 요인: 체코공장 생산 거점 및 유통 커버리지 확대로 유럽 매출 증가가 성장 견인."라고 밝혔다.

◆ Report statistics

오늘 현대차증권에서 발표된 'BUY'의견 및 목표주가 12,500원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 11.9% 초과하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근 증권사 매매의견 중에서 제일 보수적인 의견을 제시한 KB증권은 투자의견 'HOLD'에 목표주가 8,900원을 제시한 바 있다.

[현대차증권 투자의견 추이]

- 2023.08.02 목표가 12,500 투자의견 BUY

- 2023.03.27 목표가 11,500 투자의견 BUY

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2023.08.02 목표가 11,000 투자의견 매수(유지) 신한투자증권

- 2023.08.02 목표가 12,500 투자의견 BUY 현대차증권

- 2023.08.02 목표가 12,000 투자의견 매수 한국투자증권

- 2023.08.02 목표가 10,000 투자의견 BUY 유진투자증권