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하나금융투자에서 18일 넥센타이어(002350)에 대해 "상반기 부진은 예견된 것"라며 투자의견을 'BUY'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 8,800원을 내놓았다.

하나금융투자 송선재 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY'의견은 하나금융투자의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 올해 초반의 시장컨센서스에 비추어 본다면 '트레이딩매수'의견에서 'BUY로' 상향조정된 것이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.

또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 50.7%의 저평가 요인이 존재한다는 해석이 제시되고 있다.

◆ Report briefing

하나금융투자에서 넥센타이어(002350)에 대해 "4월 미국/유럽 자동차 시장수요는 47%/80% 감소했는데, 5월 이후 점진적으로 회복하여 하반기에 전년 수준의 회복이 가능할 것으로 예상. 하반기 유럽 시장의 수요 회복시 체코공장은 레버리지 효과로 실적 회복에 기여할 것으로 판단. 코로나로 인한 주요 시장의 경기침체와 소비심리 위축이 지속되고 있는데, 영업환경 악화에 따른 비상계획 수립 및 시나리오별로 대응방안을 검토하고 있다고 밝힘. "라고 분석했다.

또한 하나금융투자에서 "1분기 실적은 시장 기대치를 하회했다(영업이익 기준 -18%). 매출액/영업이익이 각각 6%/48% (YoY) 감소한 4,591억원/254억원, 영업이익률은 5.5%(-4.4%p)를 기록. 2분기 실적은 22%/90% (YoY) 감소한 4,213억원/66억원(영업이익률 1.6%, -10.0%p)으로 전망."라고 밝혔다.

◆ Report statistics

오늘 하나금융투자에서 발표된 'BUY'의견 및 목표주가 8,800원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 3.8% 초과하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 IBK투자증권은 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 9,800원을 제일 보수적인 의견을 제시한 KB증권은 투자의견 'BUY(상향)'에 목표주가 6,500원을 제시한 바 있다.

[하나금융투자 투자의견 추이]

- 2020.05.18 목표가 8,800 투자의견 BUY

- 2020.04.14 목표가 8,800 투자의견 BUY(상향)

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2020.05.18 목표가 8,800 투자의견 BUY 하나금융투자

- 2020.05.18 목표가 9,500 투자의견 BUY(유지) 한국투자증권

- 2020.04.01 목표가 6,500 투자의견 BUY(상향) KB증권

- 2020.03.04 목표가 9,800 투자의견 BUY(유지) IBK투자증권