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우선 간과되고 있는것이 2분기 실적이 더 좋타는것 이며 실질적으로 1월~3월까지 철강가격 인상분은 30% 수준이나 대부분의 철강 가격이 3월경에 올라 1분기중 수혜는 3월 1개월 가격인상분 아닐지요

4월경 추가인상가격 20%(올합계 50% 인상) 정도이니 실적반영은 3~6월이 좋은경기일듯 합니다. 한국선재의 마진률 작년 3.65%(순이익)올 1분기 마진률은 5.4%로 마진률 1.7%가 개선 되었습니다.


1.7%의 수익률 개선은 부국철강에서도 있을 것이라는것은 별무리없는 논리 아닌가 생각 됨니다.부국철강의 마진률 작년 3.63%에서 올 마진률 1.7% 정도가 개선되어, 올 1분기 마진률은 5.37%가 될 것으로 보입니다.


따라서 부국철강의 전년동기 매출  488억원보다 1분기 매출은 10%이상 증가할 것이며 매출은 537억원 이상일 것으로 순이익률 5.37% 를 대입하면 순이익은 2,891백만원(약 29억원) 순이익 이며


이는 전년동기대비 순이익 61% 증가 입니다.


중요한것은 2분기 실적이 확연히 좋아질 것이라는 관점에서 나빠 보이지 않는다는것


위의 실적치는 + - 10%의 오차범위

철강값 연초대비 50% 폭등 ! 부국철강 재고자산만 370억원 !!!

재고자산 평가익을 감안 하시길...