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하나증권에서 27일 대상(001680)에 대해 "힘들었던 소재가 바닥을 통과"라며 투자의견을 'BUY'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 21,000원을 내놓았다.

하나증권 심은주 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY'의견은 하나증권의 직전 매매의견과 동일한 것이고 올해 초반의 시장컨센서스와 비교해 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 과거 목표가가 하향조정된 후에 지금까지 두차례 같은 수준을 지속하면서 뚜렷한 변화요인을 모색하지 못하는 모습이다.

◆ Report briefing

하나증권에서 대상(001680)에 대해 "① 최근 라이신 스팟 가격이 반등하고 있음. 수익성 악화로 로컬 업체들이 라이신 공장을 일부 셧다운 하면서 공급 과잉이 해소되고 있는 것으로 파악. 자국 내 공급 과잉 해소와 더불어, 계절적 성수기(국경절~춘절)에 접어든 점도 가격 상승에 긍정적으로 작용. 중국 정부의 적극적인 양돈 시장 부양 의지도 긍정적. ② 라이신 판가가 급락한 시점이 작년 하반기인 점 감안시, 베이스에 대한 부담도 낮아지기 시작함. ③ 연초 이후 글로벌 옥수수 가격이 -30% 하락. 하반기 옥수수 투입 부담이 점진적으로 경감되면서 전분당 수익성 회복도 기대할 수 있겠음"라고 분석했다.

또한 하나증권에서 "하반기~내년까지 실적 개선세는 이어질 것으로 전망. 2024년 연결 매출액 및 영업이 익은 각각 4조 3,303억원(YoY 4.8%), 1,441억원(YoY 23.9%)으로 추정. 별도 매출액 및 영업이익은 각각 3조 5,133억원(YoY 4.4%), 1,311억원(YoY 22.6%)으로 예상. 본업 및 연결 자회사의 고른 실적 개선을 전망. 올해 실적 저하의 원인이었던 소재 손익 회복이 전사 실적 개선을 이끌 전망. 하반기~내년 유의미한 스프레드 개선이 기대되는 업체. 현 주가는 12개월 Fwd PER 8배에 불과해 매력적인 밸류에이션을 제공"라고 밝혔다.

◆ Report statistics

하나증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 2023년7월 33,000원까지 높아졌다가 2023년7월 21,000원을 최저점으로 목표가가 제시된 이후 최근에도 21,000원으로 제시되고 있다.

오늘 하나증권에서 발표된 'BUY'의견 및 목표주가 21,000원은 전체 컨센서스 대비해서 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 파악되며 목표가평균 대비 10%정도 미달하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 하이투자증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 28,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 키움증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 21,000원을 제시한 바 있다.

[하나증권 투자의견 추이]

- 2023.09.27 목표가 21,000 투자의견 BUY

- 2023.08.14 목표가 21,000 투자의견 BUY

- 2023.07.12 목표가 21,000 투자의견 BUY

- 2023.07.10 목표가 33,000 투자의견 BUY

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2023.09.27 목표가 21,000 투자의견 BUY 하나증권

- 2023.07.17 목표가 21,000 투자의견 BUY 키움증권

- 2023.07.04 목표가 28,000 투자의견 BUY 하이투자증권