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삼성증권에서 10일 세아베스틸(001430)에 대해 "단기 불안 요소 있지만, 중기 회복 기대"라며 투자의견을 'HOLD'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 12,000원을 내놓았다.

삼성증권 백재승 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'HOLD'의견은 삼성증권의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '중립'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견을 소폭 하회하는 수준으로 평가되는데, 이는 동종목에 대한 기대감을 다소 약하게 표현한 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 과거 상향/하향조정을 각각 한차례씩 격은 후에 이번에는 직전과 같은 수준을 유지하고 있는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 10.6%의 저평가 요인이 존재한다는 해석이 제시되고 있다.

◆ Report briefing

삼성증권에서 세아베스틸(001430)에 대해 "모회사 가동 중단 및 비수기 효과 등에 기인해 3Q20 고정비 증가 효과 예상. 1) 전방산업의 점진적 회복, 2) 단조사업 적자 폭 축소, 3) 세아창원특수강의 시장 지배력 강화 등에 기반하여 코로나19 영향뿐만 아니라 2019년 사고에 따른 실적 부진에서 점차 벗어날 것으로 기대. 3Q20 실적에 대한 불확실성에 기반해 Hold 유지하나, 향후 전방산업 회복에 기반하여 과거 향유했던 기초 체력이 재차 드러날 수 있을지에 주목해야 할 것."라고 분석했다.

또한 삼성증권에서 "2Q20 연결기준 매출은 전분기대비 19.3% 감소한 5,647억 원이나, 영업이익은 전분기대비74.7% 증가한 188억 원으로, 영업이익은 컨센서스를 큰 폭으로 상회하였음. "라고 밝혔다.

◆ Report statistics

삼성증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 2019년8월 18,000원까지 높아졌다가 2020년5월 10,000원을 최저점으로 목표가가 제시된 이후 최근에 12,000원으로 새롭게 조정되고 있다.

오늘 삼성증권에서 발표된 'HOLD'의견 및 목표주가 12,000원은 전체의견을 소폭 하회하는 수준으로 동종목에 대한 기대감을 다소 약하게 표현한 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 11.3%정도 미달하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 BNK투자증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 18,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 KB증권은 투자의견 'BUY(신규)'에 목표주가 12,000원을 제시한 바 있다.

[삼성증권 투자의견 추이]

- 2020.08.10 목표가 12,000 투자의견 HOLD

- 2020.05.07 목표가 10,000 투자의견 HOLD

- 2020.02.06 목표가 15,500 투자의견 HOLD

- 2019.10.31 목표가 18,000 투자의견 HOLD

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2020.08.10 목표가 12,000 투자의견 HOLD 삼성증권

- 2020.08.11 목표가 12,700 투자의견 BUY(유지) 신한금융투자

- 2020.08.10 목표가 18,000 투자의견 BUY BNK투자증권

- 2020.08.11 목표가 13,000 투자의견 OUTPERFORM(MAINTAIN) 키움증권