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현대차증권에서 6일 세아베스틸(001430)에 대해 "더디지만 개선될것"라며 투자의견을 'BUY'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 12,000원을 내놓았다.

현대차증권 박현욱 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY'의견은 현대차증권의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 과거 상향/하향조정을 각각 한차례씩 격은 후에 이번에는 직전과 같은 수준을 유지하고 있는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 18.8%의 저평가 요인이 존재한다는 해석이 제시되고 있다.

◆ Report briefing

현대차증권에서 세아베스틸(001430)에 대해 "하반기 특수강 수요 개선은 완만할 것으로 예상됨. 이는 2Q 전방산업의 생산이 저조함에 따라, 7~8월이 되어야 이미 보유한 철강재들에 대한 재고가 해소될 것으로 전망되기 때문. 동사의 3Q 별도 영업이익은 2Q와 비슷한 BEP 수준 내외, 4Q는 판매량이 회복하면서 실적도 개선될 것으로 예상됨. 투자포인트 1) 자회사인 세아창원 양호한 실적 지속, 2) P/B 0.19배로 여전히 역사적 밴드 하단에 있어 valuation이 부담 없는 수준. "라고 분석했다.

또한 현대차증권에서 "2Q 별도 매출액 3,458억원, 영업이익 3억원, 세전손익 -4억원으로 영업이익은 전년동기대비 -97%, 전분기대비 흑자전환할 것으로 예상됨. 연결 영업이익은 전년동기대비 -36%, 전분기대비 +46% 예상됨. "라고 밝혔다.

◆ Report statistics

현대차증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 2019년8월 22,000원까지 높아졌다가 2020년3월 9,400원을 최저점으로 목표가가 제시된 이후 최근에 12,000원으로 새롭게 조정되고 있다.

오늘 현대차증권에서 발표된 'BUY'의견 및 목표주가 12,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 6.5%정도 미달하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 BNK투자증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 18,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 삼성증권은 투자의견 'HOLD'에 목표주가 10,000원을 제시한 바 있다.

[현대차증권 투자의견 추이]

- 2020.07.06 목표가 12,000 투자의견 BUY

- 2020.05.07 목표가 12,000 투자의견 BUY

- 2020.03.26 목표가 9,400 투자의견 BUY

- 2020.02.07 목표가 19,000 투자의견 BUY

- 2020.01.16 목표가 19,000 투자의견 BUY

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2020.07.06 목표가 12,000 투자의견 BUY 현대차증권

- 2020.06.26 목표가 13,000 투자의견 BUY(유지) 한국투자증권

- 2020.06.08 목표가 18,000 투자의견 BUY BNK투자증권

- 2020.05.25 목표가 12,000 투자의견 BUY(신규) KB증권