종목토론카테고리
게시판버튼
게시글 제목
[투데이리포트]삼성화재, "보장성인보험 성장성..."매수_KB
게시글 내용
| KB증권은 1일 삼성화재(000810)에 대해 "보장성인보험 성장성 격차 해소 지속될 전망"라며 투자의견을 '매수'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 290,000원을 내놓았다. KB증권 유승창 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 '매수'의견은 KB증권의 직전 매매의견을 그대로 유지하는 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다. 목표주가의 추이를 살펴보면 이번에 다시 목표가가 같은 수준을 유지하면서 최근 흐름은 목표가의 계단식 상승이 진행되는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 33%의 저평가 요인이 존재한다는 해석이 제시되고 있다. |
| ◆ Report briefing KB증권은 삼성화재(000810)에 대해 "2위권 손해보험사가 사업비 추가상각 및 투자수익률 하락 등으로 부진한 실적을 기록한 반면, 동사는 규모의 경제를 바탕으로 상대적으로 안정적인 실적을 기록한 것으로 판단한다. 또한 보장성인보험 신계약 월납환산금액도 118억원 (+45.1% YoY)으로 2위권 손해보험사와의 성장성 격차 축소가 지속되고 있는 점도 긍정적으로 판단한다"라고 분석했다. 또한 KB증권은 "동사의 2월 FY12 투자영업이익은 운용자산이 전년대비 20.0% 증가했음에도 불구하고 순투자수익률이 3.7% (-0.4%p YoY, -0.7%p MoM)로 하락하면서 1,165억원 (+9.6% YoY)을 기록하였다. 동사의 2월 FY12 순투자수익률이 저조한 주된 이유는 2월 영업일수 감소에 따른 이자수익 감소가 주된 원인인 것으로 판단된다"라고 밝혔다. 한편 "3월 FY12 매도가능유가증권의 손상차손 반영에 따라 3월에도 부진한 투자수익률을 기록할 전망이지만 일시적인 요인에 의한 것으로 FY13 동사의 순투자수익률은 4.0%내외 수준에서 유지될 것"라고 전망했다. |
| ◆ Report statistics KB증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 2012년3월 261,000원이 저점으로 제시된 이후 이번에 발표된 290,000원까지 꾸준하게 상향조정되어 왔다. |
| 한편 증권정보제공 업체인 씽크풀에 따르면 동사에 대한 컨센서스는 '매수'이고 목표주가의 추이를 살펴보면 과거 한차례 하향조정된 후에 최근 2회 연속 상향조정되고 있는데, 이번에 조정된 상승폭은 다소 줄어든 추세이다. |
<컨센서스 하이라이트> |
| 컨센서스 | 최고 | 최저 | |
| 투자의견 | 매수 | 매수(유지) | 매수(유지) |
| 목표주가 | 280,833 | 303,000 | 245,000 |
| *최근 분기기준 |
| 오늘 KB증권에서 발표된 '매수'의견 및 목표주가 290,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 3.3% 초과하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 대우증권은 투자의견 '매수(유지)'에 목표주가 303,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 BS증권은 투자의견 '매수(유지)'에 목표주가 245,000원을 제시한 바 있다. |
| <KB증권 투자의견 추이> | <최근 리포트 동향> | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
|
|
게시글 찬성/반대
- 0추천
- 0반대
내 아이디와 비밀번호가 유출되었다? 자세히보기 →
운영배심원의견
운영배심원의견이란
운영배심원 의견이란?
게시판 활동 내용에 따라 매월 새롭게 선정되는
운영배심원(10인 이하)이 의견을 행사할 수 있습니다.
운영배심원 4인이 글 내리기에 의견을 행사하게 되면
해당 글의 추천수와 반대수를 비교하여 반대수가
추천수를 넘어서는 경우에는 해당 글이 블라인드 처리
됩니다.
운영배심원(10인 이하)이 의견을 행사할 수 있습니다.
운영배심원 4인이 글 내리기에 의견을 행사하게 되면
해당 글의 추천수와 반대수를 비교하여 반대수가
추천수를 넘어서는 경우에는 해당 글이 블라인드 처리
됩니다.
댓글목록