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- 업종지수와 비교해서 변동성 대비 성과는 나쁜 편 - 관련종목들 혼조세, 화학업종 +0.23% - 외국인/개인 순매수, 기관은 순매도(한달누적) - 주가등락폭이 너무 커 - 주요 투자주체는 개인투자자 - 주가와 거래량은 보통, 투자심리는 약세 - 현재주가 근처인 13,150원대에 주요매물대가 존재.

업종지수와 비교해서 변동성 대비 성과는 나쁜 편 21일 오전 10시50분 현재 전일대비 7.94% 오른 13,600원으로 강세를 보이고 있는 삼화페인트는 지난 1개월간 7.51% 상승했다. 같은 기간동안에 위험를 나타내는 지표인 표준편차는 3.4%를 기록했다. 이는 화학 업종내에서 주요종목들과 비교해볼 때 삼화페인트의 월간 변동성이 가장 심했음에도 불구하고 주가상승률은 다소 낮은 수준을 유지했다는 뜻이다. 최근 1개월을 기준으로 삼화페인트의 위험을 고려한 수익률은 2.2를 기록했는데, 변동성이 가장 높았기 때문에 위험대비 수익률은 다소 부진했다. 게다가 화학업종의 위험대비수익률인 5.6보다도 낮기 때문에 업종대비 성과도 긍정적이라고 할 수 없다. 다음으로 업종과 시장을 비교해보면 삼화페인트가 속해 있는 화학업종은 코스피지수보다 변동성과 수익률이 모두 높은 모습이다. 다시 말하면 동업종에 탄력이 붙으면서 지수대비 초과상승했다는 의미이다.

	위험		수익율		위험대비 수익율
	순위	%	순위	%	순위
삼화페인트	1위	3.4%	4위	7.5%	4위	2.2
건설화학	2위	2.6%	1위	16.4%	2위	6.2
송원산업	3위	1.8%	3위	7.8%	3위	4.3
NPC	4위	1.7%	2위	15.5%	1위	9.1
국도화학	5위	0.8%	5위	0.9%	5위	1.1
코스피	-	0.3%	-	3.2%	-	10.6
화학	-	0.6%	-	3.4%	-	5.6

관련종목들 혼조세, 화학업종 +0.23%

이 시각 현재 관련종목들은 혼조세를 보이고 있으나 화학업종은 0.23% 상승중이다.

건설화학	45,900원 ▲1600(+3.61%)	NPC	6,470원 ▼160(-2.41%)
국도화학	49,100원 ▼400(-0.81%)	송원산업	11,050원 ▲100(+0.91%)

3월14일에 삼화페인트 4/4분기(2013년10월~12월)실적 발표됨

<발표치>	매출액	영업이익	당기순이익
4/4분기	1,270.0억	70.0억	38.0억
직전분기 대비	11.1% 감소	44.5% 감소	53.0% 감소
전년동기 대비	0.5% 감소	24.9% 감소	43.8% 감소

[재무분석 특징]

영업이익률 현재 6.42%로 업종평균 수준.PER은 13.39로 업종평균보다 높으며, PBR은 1.11임.

업종내 시가총액 규모가 가장 비슷한 4개 종목과 비교해보면 삼화페인트는 순이익대비 현재의 주가수준을 보여주는 PER과 자산가치대비 현재의 주가수준을 나타내는 PBR이 상대적으로 높은 상태로 유지되고 있다.

	삼화페인트	건설화학	NPC	국도화학	송원산업
ROE	8.3	7.5	12.3	7.7	11.2
PER	13.4	11.2	13.2	10.5	7.7
PBR	1.1	0.8	1.6	0.8	0.9
기준년월	2013년6월	2013년6월	2013년6월	2013년6월	2013년6월

외국인/개인 순매수, 기관은 순매도(한달누적) 기관이 9일연속 주식을 팔고 있는 반면 외국인은 2일연속 주식을 사고 있다. 4주간을 기준으로 보면 외국인이 매매관점을 매도에서 매수로 전환하면서 20,380주를 순매수했고, 개인들도 순매수량을 늘리며 122,288주를 순매수했다. 하지만 기관은 매도 관점으로 접근하면서 142,668주를 순매도했다. 주가등락폭이 너무 커 최근 한달간 삼화페인트의 상장주식수 대비 거래량을 비교해보니 일별 매매회전율이 1%로 집계됐다. 동기간 일평균 주가변동률은 13.09%로 장중 주가등락이 심하기 때문에 투자시 주의가 요망된다. 주요 투자주체는 개인투자자 최근 한달간 주체별 거래비중을 살펴보면 개인이 90.44%로 가장 높은 참여율을 보였고, 기관이 5.84%를 보였으며 외국인은 3.7%를 나타냈다. 그리고 최근 5일간 거래비중은 개인 비중이 92.41%로 가장 높았고, 기관이 5.14%로 그 뒤를 이었다. 외국인은 2.44%를 나타냈다.

투자주체별 누적순매수	투자주체별 매매비중

＊기관과 외국인을 제외한 개인 및 기타법인 등의 주체는 모두 개인으로 간주하였음

주가와 거래량은 보통, 투자심리는 약세

현주가를 최근의 주가변화폭을 기준으로 본다면 특정 방향으로의 추세는 확인되지 않고, 거래량 지표로 볼 때는 적정한 수준에서 특별한 변화는 포착되지 않고 있다. 실리적인 측면에서는 약세흐름에 투자자들은 불안감을 느끼고 있고 이동평균선들의 배열도를 분석을 해보면 단기, 중기, 장기 이동평균선이 수렴하는 추세 변곡점에 도달하고 있다.

	침체	약세	보통	강세	과열

주가

거래량

투자심리

현재주가 근처인 13,150원대에 주요매물대가 존재.

최근 세달동안의 매물대 분포를 살펴보면, 현주가대 근방에 13,150원대의 대형매물대가 눈에 뜨이고, 이중에서 13,150원대는 전체 거래의 28.9%선으로 매매가 이가격대에서 비교적 크게 발생한 구간이라서 향후 주가가 조정받을때 수급적인 강력한 지지대가 될 가능성을 고려할 필요가 있고, 그리고 12,550원대의 매물대 또한 규모가 약하기는하지만 향후 주가조정시에 지지매물대로 작용할 수 있다. 따라서 주가가 단기적인 상승을 전개하고 있는 현재 상황에서는, 제1매물대인 13,150원대의 지지가능성에 보다 더 큰 비중을 두는 시각이 합리적이고, 제1매물가격대에 주가가 지금 가깝게 근접하고 있기 때문에, 이제부터는 13,150원대의 지지여부를 우선해서 세밀하게 확인할 필요가 있겠다.

[포인트검색]

삼화페인트공업(주) 자기주식 처분 결정
삼화페인트공업(주) 지배회사의 주요종속회사 편입
4월17일 :3월28일 :