종목토론카테고리
게시판버튼
게시글 제목
[투데이리포트]한화손해보험, "손보 내 차별화된 …" 매수(유지)-유안타증권
게시글 내용
| 유안타증권에서 27일 한화손해보험(000370)에 대해 "손보 내 차별화된 이익 성장 전망"라며 투자의견을 '매수(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 11,000원을 내놓았다. 유안타증권 정준섭 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 '매수(유지)'의견은 유안타증권의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 전년도말의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다. 목표주가의 추이를 살펴보면 최근 장기간 목표가가 같은 수준에 머물고 있는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 30.3%의 저평가 요인이 존재한다는 해석이 제시되고 있다. |
| ◆ Report briefing 유안타증권에서 한화손해보험(000370)에 대해 "올해 업계 전반적으로 이익 둔화가 예상되는 가운데, 한화손해보험은 이익 증가 폭에서 가장 차별화된 모습을 보일 것으로 전망한다. 낮은 자본 적정성으로 인한 금리 상승시 RBC비율 하락 우려는 동사의 discount 요인 중 하나지만, 올해 1월 채권 매도가능증권 절반 이상을 만기보유증권으로 재분류해 금리에 대한 RBC 민감도를 낮췄다"라고 분석했다. 또한 유안타증권에서 "올해 손해보험 업황이 우호적인 것만은 아니어서 한화손보가 합산비율에서 유의미한 개선을 나타내기는 쉽지 않을 것으로 보이나, 높은 매출 증가율 및 운용자산 증가율에 힘입어 손해보험 커버리지 5사 중 가장 큰 폭의 이익 증가율을 나타낼 것으로 보인다"라고 밝혔다. 한편 "자본규제 강화에 대응하기 위한 장기채 매입, 보완자본 발행에 따른 조달비용 등을 고려할 때 18년 가이던스 순이익을 달성하는 건 쉽지 않아 보이지만, 적어도 타사보다는 훨씬 높은 이익 성장을 나타낼 전망이다. 우리가 예상하는 한화손해보험 18년 당기순이익은 1,750억원, YoY +17.2% 증가다"라고 전망했다. |
| ◆ Report statistics 유안타증권의 동종목에 대한 최근 9개월 동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 한때 2017년7월 12,000원을 최고점으로 기록된 이후 최근에 11,000원 수준까지 다소 하향조정되고 있다. |
| 한편 증권정보제공 업체인 씽크풀에 따르면 동사에 대한 컨센서스는 '매수'이고 목표주가의 추이를 살펴보면 최근 두차례 연속 목표가가 낮아지고 있는데 이번에 조정된 폭이 이전보다는 줄어든 추세이다. |
<컨센서스 하이라이트> |
| 컨센서스 | 최고 | 최저 | |
| 투자의견 | 매수 | 매수(유지) | 매수(유지) |
| 목표주가 | 10,617 | 11,200 | 10,000 |
| *최근 분기기준 |
| 오늘 유안타증권에서 발표된 '매수(유지)'의견 및 목표주가 11,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 3.6% 초과하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 SK증권에서 투자의견 '매수(유지)'에 목표주가 11,200원을 제일 보수적인 의견을 제시한 신한금융투자에서 투자의견 '매수(유지)'에 목표주가 10,000원을 제시한 바 있다. |
| <유안타증권 투자의견 추이> | <최근 리포트 동향> | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
|
|
게시글 찬성/반대
- 0추천
- 0반대
내 아이디와 비밀번호가 유출되었다? 자세히보기 →
운영배심원의견
운영배심원의견이란
운영배심원 의견이란?
게시판 활동 내용에 따라 매월 새롭게 선정되는
운영배심원(10인 이하)이 의견을 행사할 수 있습니다.
운영배심원 4인이 글 내리기에 의견을 행사하게 되면
해당 글의 추천수와 반대수를 비교하여 반대수가
추천수를 넘어서는 경우에는 해당 글이 블라인드 처리
됩니다.
운영배심원(10인 이하)이 의견을 행사할 수 있습니다.
운영배심원 4인이 글 내리기에 의견을 행사하게 되면
해당 글의 추천수와 반대수를 비교하여 반대수가
추천수를 넘어서는 경우에는 해당 글이 블라인드 처리
됩니다.
댓글목록