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- 관련종목들 가운데 위험도는 낮지만 성과는 좋아 - 관련종목들도 일제히 하락, 운수장비업종 -2.84% - 증권사 목표주가 72,800원, 현재주가 대비 30% 추가 상승여력 - 기아차_장단기 성장추세 뚜렷한 모습 - 외국인과 개인은 순매도, 기관은 순매수 - 상장주식수 대비 거래량은 0.82%로 적정수준 - 거래비중 기관 17.28%, 외국인 20.2% - 주가와 투자심리는 보통, 거래량은 약세 - 현재주가 근처인 57,200원대에 주요매물대가 존재.

관련종목들 가운데 위험도는 낮지만 성과는 좋아 22일 오전 11시10분 현재 전일대비 2.95% 하락하면서 55,900원을 기록하고 있는 기아차는 지난 1개월간 1.93% 하락했다. 동기간 동안 주가의 변동성 지표인 표준편차는 2.4%를 기록했다. 이는 운수장비 업종내에서 주요종목들과 비교해볼 때 기아차의 주가가 월간기준으로 가장 선방했던 모습이고, 뿐만 아니라 변동성도 상대적으로 낮은 수준을 유지했다는 뜻이다. 최근 1개월을 기준으로 기아차의 위험을 고려한 수익률은 -0.8을 기록했는데, 변동성이 낮고 주가는 가장 선방하는 모습을 보였기 때문에 위험대비 수익률은 가장 높은 수준을 유지했다. 뿐만아니라 운수장비업종의 위험대비수익률인 -5.1보다도 높기 때문에 업종대비 성과도 좋았다고 할 수 있다. 다음으로 업종과 시장을 비교해보면 기아차가 속해 있는 운수장비업종은 코스피지수보다 변동성은 높고, 등락률은 낮은 모습이다. 하락할 때 지수보다 탄력을 받고 있다는 의미이다.

	위험		수익율		위험대비 수익율
	순위	%	순위	%	순위
삼성중공업	1위	3.5%	5위	-19.4%	4위	-5.5
대우조선해양	2위	3.3%	4위	-18.3%	3위	-5.5
현대모비스	3위	3.1%	2위	-10.1%	2위	-3.2
기아차	4위	2.4%	1위	-1.9%	1위	-0.8
현대중공업	5위	2.1%	3위	-12.0%	5위	-5.7
코스피	-	1.1%	-	-7.3%	-	-6.6
운수장비	-	2.1%	-	-10.9%	-	-5.1

관련종목들도 일제히 하락, 운수장비업종 -2.84%

이 시각 현재 관련종목들도 일제히 하락하면서 운수장비업종은 2.84% 하락하고 있다.

현대중공업	440,000원 ▼9500(-2.11%)	대우조선해양	34,650원 ▼1200(-3.35%)
현대모비스	268,500원 ▼6500(-2.36%)	삼성중공업	36,500원 ▼1000(-2.67%)

증권사 목표주가 72,800원, 현재주가 대비 30% 추가 상승여력

최근 한달간 제시된 증권사 투자의견을 종합해보면 기아차의 평균 목표주가는 72,800원이다. 현재 주가는 55,900원으로 16,900원(30%)까지 추가상승 여력이 존재한다. 증권사별로 보면 한국증권의 서성문, 김경환 에널리스트가 " 중국 안정 성장 기조 진입, 소형차에 대한 세제 지원 종료와 베이징시의 자동차 등록 제한 조치에도 불구하고 1월 중국 자동차 수요 증가율이 견고해 이는 중국공장의 생산능력이 여유가 있고, 작년 10월 Sportage R 출시에 이어, 2월에는 K5, 6월에는 신형 Pride(UB)를 출시할 동사에 가장 큰 호재로 판단된다..." (이)라며 투자의견 을 제시했고, LIG증권의 박인우 에널리스트가 " 1분기 순이익, 지난 4분기보다 높을 가능성 농후, 동사의 1분기 순이익은 7천억원에 이르며 4분기(6,310억원)대비 증가 및 분기 최대실적을 시현할 전망인데, 일시적으로 감소했던 매출총이익률 및 지분법이익 정상화가 주된 이유..." (이)라며 투자의견 BUY(유지)에 목표주가: 73,000원을 제시했다.

[재무분석 특징]

장단기 성장추세 뚜렷한 모습. 영업이익률 지속증가중이며 현재 7.1%로 업종평균 상회. PER은 10.05로 업종평균보다 높으며, PBR은 2.51임.

업종내 시가총액 규모가 가장 비슷한 4개 종목과 비교해보면 기아차는 자산가치대비 현재의 주가수준을 나타내는 PBR과 순이익대비 현재의 주가수준을 보여주는 PER이 모두 상대적으로 적정한 수준에 있다고 할 수 있다.

	기아차	삼성중공업	현대모비스	현대중공업	대우조선해양
ROE	25.0	25.3	24.1	27.1	17.0
PER	10.1	9.2	11.3	9.8	10.4
PBR	2.5	2.3	2.7	2.7	1.8
기준년월	2010년9월	2010년9월	2010년9월	2010년9월	2010년9월

외국인과 개인은 순매도, 기관은 순매수 2월18일부터 전일까지 외국인이 2거래일 연속 순매수를 보였다. 4주간을 기준으로 보면 기관이 방향성있는 매매를 하면서 2,795,878주를 순매수한 반면, 외국인은 매도 우위를 지속하면서 1,507,322주를 순매도했고, 개인들도 매도 우위로 반전되면서 1,288,556주를 순매도했다. 상장주식수 대비 거래량은 0.82%로 적정수준 최근 한달간 기아차의 상장주식수 대비 거래량을 비교해보니 일별 매매회전율이 0.82%로 집계됐다. 그리고 동기간 장중 저점과 고점의 차이인 일평균 주가변동률을 2.63%를 나타내고 있다. 거래비중 기관 17.28%, 외국인 20.2% 최근 한달간 주체별 거래비중을 살펴보면 개인이 62.5%로 가장 높은 참여율을 보였고, 외국인이 20.2%를 보였으며 기관은 17.28%를 나타냈다. 그리고 최근 5일간 거래비중은 개인 비중이 57.74%로 가장 높았고, 외국인이 22.06%로 그 뒤를 이었다. 기관은 20.19%를 나타냈다.

투자주체별 누적순매수	투자주체별 매매비중

＊기관과 외국인을 제외한 개인 및 기타법인 등의 주체는 모두 개인으로 간주하였음

주가와 투자심리는 보통, 거래량은 약세

현주가를 최근의 주가변화폭을 기준으로 본다면 특정 방향으로의 추세는 확인되지 않고, 거래량 지표로 볼 때는 상승에 필요한 에너지가 부족한 상황이며 실리적인 측면에서는 투자자들은 안정적인 심리상태를 보이고 있고 이동평균선들의 배열도를 분석을 해보면 중기적으로는 상승패턴, 단기적으로는 하락패턴이다.

	침체	약세	보통	강세	과열

주가

거래량

투자심리

현재주가 근처인 57,200원대에 주요매물대가 존재.

최근 세달동안의 매물대 분포를 살펴보면, 현주가대 근방에 57,200원대의 대형매물대가 눈에 뜨이고, 이중에서 57,200원대는 전체 거래의 16.9%선으로 가격대에서 뚜렷하게 크게 발생한 것은 아니지만 상대적으로 거래규모가 큰 구간이 되고 지금부터 주가가 어느 한방향으로 방향을 잡으면 강한 추세적 지지 또는 저항대가 될 가능성을 고려할 필요가 있고, 그리고 55,700원대의 매물대 또한 규모가 약하기는하지만 향후 주가가 방향을 잡으면 어느쪽으로도 지지 또는 저항매물대로 힘을 발휘할 수있다. 따라서 주가가 단기적인 조정을 전개하고 있는데요, 위로 제1매물대 저항구간인 57,200원대까지는 아직 거리가 상대적으로 멀고, 아래로 제2매물대 지지대인 55,700원이 더 가깝게 위치하고 있다. 따라서 지금은 추가조정시에 동가격대에서의 지지가능성에 보다 더 큰 비중을 두는 시각이 합리적이고, 제2매물가격대에 주가가 지금 근접하고 있기 때문에, 이제부터는 55,700원대의 지지여부를 우선해서 세밀하게 확인할 필요가 있다. 현재위치에서 매물부담을 고려해보면, 55,700원대의 지지가능성과 57,200원대의 저항가능성을 중심으로 보는 것이 필요하다.

[포인트검색]

기아자동차(주) 상장안내(보통주 추가상장 및 신주인수권증권 변경상장)
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