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IBK투자증권에서 6일 두산(000150)에 대해 "모회사로서의 역할 수행"라며 투자의견을 'BUY(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 86,000원을 내놓았다.

IBK투자증권 김장원 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 'BUY(유지)'의견은 IBK투자증권의 직전 매매의견과 동일한 것이고 올해 초반의 매매의견을 기준으로 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 분석되고 있다.

목표주가의 추이를 살펴보면 한동안 같은 수준을 유지하던 목표가가 최근 두차례 연속 하향조정되고 있는데 조정폭이 이번에 더욱 커지는 모습이다. 또한 전일 종가 기준으로 볼때 동종목의 현주가는 이번에 제시된 목표가 대비 29.5%의 추가상승여력이 있다는 해석이 제시되고 있다.

◆ Report briefing

IBK투자증권에서 두산(000150)에 대해 "두산은 자회사 두산메카텍을 두산중공업에 현물출자하고 두산중공업은 그 대가로 두산에 신주를 발행하기로 했다. 양도할 자산은 2,382억원이며, 두산이 받을 두산중공업의 주식수는 4,410만주로 두산메카텍의 지분을 두산이 100% 소유하고 있었기에 현금유출입이 없는 결정이다. "라고 분석했다.

또한 IBK투자증권에서 "두산메카텍은 화공기자재를 만드는 업체로 사업성격상 두산중공업과 관련이 깊어 양사간에 시너지가 날 수 있는 기반을 갖췄다. 연간 매출액은 2천억원, 영업이익과 순이익은 53억원, 55억원이다."라고 밝혔다.

한편 "자체사업과 순차입금은 지난 3분기까지의 가치로 재 조정을 한 결과 기업가치의 하락 조정이 불가피하다. 그럼에도 현재 가격대비 30% 가까운 상승여력을 보이고, 자체사업을 기반한 주주환원 정책 등을 고려해 매수 의견을 유지한다"라고 전망했다.

◆ Report statistics

IBK투자증권의 동종목에 대한 최근 1년동안의 투자의견은 전체적으로 큰 변화없이 유지되고 있다. 목표주가는 2018년11월 160,000원까지 높아졌다가 2019년9월 135,000원을 최저점으로 목표가가 제시된 이후 최근에 86,000원으로 새롭게 조정되고 있다.

오늘 IBK투자증권에서 발표된 'BUY(유지)'의견 및 목표주가 86,000원은 전체 컨센서스 대비해서 대체적으로 평균치에 해당하는 수준으로, 이번 의견은 동종목에 대한 전체적인 흐름에서 크게 벗어나지 않은 것으로 파악되며 목표가평균 대비 19.4%정도 미달하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 NH투자증권은 투자의견 'BUY(유지)'에 목표주가 132,000원을 제시한 바 있다.

[IBK투자증권 투자의견 추이]

- 2019.12.06 목표가 86,000 투자의견 BUY(유지)

- 2019.09.20 목표가 135,000 투자의견 BUY(유지)

- 2019.04.16 목표가 145,000 투자의견 BUY(유지)

- 2019.02.18 목표가 145,000 투자의견 매수(유지)

- 2019.01.10 목표가 160,000 투자의견 매수(유지)

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2019.12.06 목표가 86,000 투자의견 BUY(유지) IBK투자증권

- 2019.11.11 목표가 102,000 투자의견 BUY(유지) 하이투자증권

- 2019.11.01 목표가 105,000 투자의견 BUY(유지) 대신증권

- 2019.11.01 목표가 125,000 투자의견 BUY(유지) 한국투자증권