thinkpool

- 관련종목들 중에서 변동성은 높지만 수익률은 낮아 - 관련종목들 상승 우위, 금융업업종 -0.68% - 외국인/기관 순매수, 개인은 순매도(한달누적) - 주가등락폭이 작아 - 거래비중 기관 43.13%, 외국인 17.2% - 주가와 투자심리는 보통, 거래량은 약세 - 주요 매물구간인 88,200원선이 지지대로 작용.

관련종목들 중에서 변동성은 높지만 수익률은 낮아 24일 오전 10시55분 현재 전일대비 2.47% 오른 124,500원을 기록하고 있는 삼양홀딩스는 지난 1개월간 5.06% 상승했다. 같은 기간동안에 변동성의 크기를 말해주는 표준편차는 2%를 기록했다. 이는 금융업 업종내에서 주요종목들과 비교해볼 때 삼양홀딩스의 월간 변동성이 상대적으로 작은 편은 아니었으나 주가상승률은 주요종목군 내에서 가장 낮은 수준을 유지했다는 의미다. 최근 1개월을 기준으로 삼양홀딩스의 위험을 고려한 수익률은 2.5를 기록했는데, 변동성이 중간 수준을 유지했지만 주가상승률이 낮았기 때문에 위험대비 수익률은 가장 저조했다. 게다가 금융업업종의 위험대비수익률 8.2보다도 낮기 때문에 업종대비 성과도 좋지 않았다고 할 수 있다. 다음으로 업종과 시장을 비교해보면 삼양홀딩스가 속해 있는 금융업업종은 코스피지수보다 변동성과 수익률이 모두 높은 모습이다. 다시 말하면 동업종에 탄력이 붙으면서 지수대비 초과상승했다는 의미이다.

	위험		수익율		위험대비 수익율
	순위	%	순위	%	순위
유안타증권	1위	3.7%	1위	47.6%	1위	12.8
AK홀딩스	2위	2.3%	2위	23.0%	2위	10.0
삼양홀딩스	3위	2.0%	5위	5.1%	5위	2.5
한화손해보험	4위	1.8%	3위	9.2%	4위	5.1
JB금융지주	5위	1.0%	4위	7.7%	3위	7.6
코스피	-	0.6%	-	4.2%	-	7.0
금융업	-	0.8%	-	6.6%	-	8.2

관련종목들 상승 우위, 금융업업종 -0.68%

이 시각 현재 관련종목들 중에서는 상승종목이 더 많지만 금융업업종은 0.68% 하락중이다.

유안타증권	5,240원 ▼10(-0.19%)	JB금융지주	6,450원 ▲40(+0.62%)
AK홀딩스	81,200원 ▲1500(+1.88%)	한화손해보험	8,920원 ▲120(+1.36%)

[재무분석 특징]

영업이익률 현재 3.49%로 업종평균 수준.PER은 26.85로 업종평균보다 높으며, PBR은 0.55로 다소 낮은편.

업종내 시가총액 규모가 가장 비슷한 4개 종목과 비교해보면 삼양홀딩스는 자산가치대비 현재의 주가수준을 나타내는 PBR과 순이익대비 현재의 주가수준을 보여주는 PER이 상대적으로 낮은 상태를 보이고 있다.

	삼양홀딩스	한화손해보험	유안타증권	AK홀딩스	JB금융지주
ROE	2.1	-	-	13.9	-
PER	26.9	-	-	6.6	-
PBR	0.6	-	-	0.9	-
기준년월	2017년9월			2017년9월

외국인/기관 순매수, 개인은 순매도(한달누적) 기관이 2일연속 주식을 팔고 있는 반면 외국인은 6일연속 주식을 사고 있다. 4주간을 기준으로 보면 외국인이 초반에 동종목을 순매수한 이후에 기세를 이어가며 46,555주를 순매수했고, 기관도 초반에 동종목을 순매수한 이후에 최근에는 순매수량이 줄어들고 있음에도 불구하고 27,024주를 순매수했다. 반면 개인들은 매도쪽으로 방향을 잡으면서 73,579주를 순매도한 것으로 나타났다. 주가등락폭이 작아 최근 한달간 삼양홀딩스의 상장주식수 대비 거래량을 비교해보니 일별 매매회전율이 0.28%로 집계됐다. 동기간 일평균 변동률은 0%로 장중에 주가변화폭는 매우 작았던 것으로 보인다. 거래비중 기관 43.13%, 외국인 17.2% 최근 한달간 주체별 거래비중을 살펴보면 기관이 43.13%로 가장 높은 참여율을 보였고, 개인이 39.66%를 보였으며 외국인은 17.2%를 나타냈다. 그리고 최근 5일간 거래비중은 기관 비중이 44.19%로 가장 높았고, 개인이 38.29%로 그 뒤를 이었다. 외국인은 17.5%를 나타냈다.

투자주체별 누적순매수	투자주체별 매매비중

＊기관과 외국인을 제외한 개인 및 기타법인 등의 주체는 모두 개인으로 간주하였음

주가와 투자심리는 보통, 거래량은 약세

현주가를 최근의 주가변화폭을 기준으로 본다면 특정 방향으로의 추세는 확인되지 않고, 거래량 지표로 볼 때는 상승에 필요한 에너지가 부족한 상황이며 실리적인 측면에서는 투자자들은 안정적인 심리상태를 보이고 있고 이동평균선들의 배열도를 분석을 해보면 중기적으로 상승추세를 유지한 채 단기적으로도 상승패턴을 만들고 있다.

	침체	약세	보통	강세	과열

주가

거래량

투자심리

주요 매물구간인 88,200원선이 지지대로 작용.

최근 세달동안의 매물대 분포를 살펴보면, 현주가 아래로 88,200원대의 대형매물대가 눈에 뜨이고, 이중에서 88,200원대는 전체 거래의 20.2%선으로 매매가 이가격대에서 비교적 크게 발생한 구간이라서 향후 주가가 조정받을때 수급적인 강력한 지지대가 될 가능성을 고려할 필요가 있고, 그리고 93,200원대의 매물대 또한 규모가 약하기는하지만 향후 주가조정시에 지지매물대로 작용할 수 있다. 따라서 주가가 단기적인 상승을 전개하고 있는 현재 상황에서는, 제2매물대인 93,200원대의 지지가능성에 보다 더 큰 비중을 두는 시각이 합리적이고, 아직은 제2매물가격대까지는 거리가 꽤 남아있고, 당분간 물량적인 부담이 없기 때문에 추가상승시에 큰 걸림돌은 없을듯 하고, 93,200원대의 지지대 역할은 좀더 기다릴 필요가 있다.