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◆ 최근 애널리스트 분석의견
- 중국의 더딘 회복세가 아쉽다 - 유안타증권, BUY
11월 19일 유안타증권의 이환욱 애널리스트는 GKL에 대해 "3Q24 연결 기준 매출액은 938억원(-2.9% yoy), 영업이익은 58억원(-57.8% yoy)으로 시장 컨센서스를 하회. 마케팅(콤프 등) 비용 상승 부담 및 사내근로복지기금(약 20억원 수준)이 반영된 영향이 컸음. 총 드랍액은 9,124억원 수준으로 전년대비 +7.4% 증가에도 불구하고 홀드율이 전년동기대비 -1.1%pt가량 감소한 10.4%로 부진한 수치를 기록해 외형 역성장이 불가피하였음. 3Q24 총 방문객 수는 30만명 수준으로 전년동기대비 큰 폭으로 회복되었으나, 인당 드랍액 하락에 따라 총 드랍액 증가는 다소 제한적인 모습을 보였으며, 특히 과거 실적 비중이 높은 中 VIP 회복세가 더딘 모습을 보였음"이라고 분석하며, 투자의견 'BUY', 목표주가 '19,000원'을 제시했다.