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한국투자증권에서 15일 이수페타시스(007660)에 대해 "흔들림 없는 본업 중 뜬금없는 신규 사업 진출"라며 투자의견을 '매수(유지)'로 제시하였고, 아울러 목표주가로는 35,000원을 내놓았다.

한국투자증권 박상현 애널리스트가 동종목에 대하여 이번에 제시한 '매수(유지)'의견은 한국투자증권의 직전 매매의견에서 큰 변화없이 그대로 유지되는 것이고 올해 초반의 시장컨센서스와 비교해 볼때도 역시 '매수'의견이 계속 유지되고 있는 상태이다. 그리고 최근 분기내 발표된 전체 증권사 리포트의 컨센서스와 비교를 해볼 경우에 오늘 발표된 투자의견은 전체의견에 수렴하고 있어, 이번 의견은 시장의 평균적인 기대감이 객관적으로 표현된 것으로 분석되고 있다.

◆ Report briefing

한국투자증권에서 이수페타시스(007660)에 대해 "컨센서스를 하회한 3분기 영업이익. 그런데 뜬금없는 CNT 신규 사업 진출. 11/8일 MLB 설비 투자 및 타법인 출자(제이오 지분 33.3% 인수)를 위한 유상증자 결정이 공시되었음. 현재 MLB 생산 가동률은 실질적 100%로 매출 성장의 업사이드가 제한적인 상황. 유상증자까지 하면서까지 굳이 왜 지금 신규 사업을…. 차세대 이차전지 도전재로 각광받는 CNT가 향후 반도체 펠리클(노광 공정에서의 포토마스크를 보호하는 박막), 항공 분야 등으로 응용처가 확대될 잠재력은 있지만 가시화되는 시점은 2027년 이후."라고 분석했다.

또한 한국투자증권에서 "이수페타시스 3분기 실적은 매출액 2,064억원(+24.2% YoY, +0.8% QoQ), 영업이익 259억원(+96.7% YoY, -5.8% QoQ)으로 영업이익 기준 컨센서스와 당사 추정치를 각각 20.8%, 17.6% 하회. 800G 스위치향 초고다층 MLB의 초도 수율이 예상보다 낮았고(63% vs. 전체 평균 93%) 연말 경영 성과급 등을 포함한 일회성 비용 등으로 3분기 영업이익이 기대보다 부진. 그러나 MLB 신규 수주액 증가 추세를 볼 때 다음 분기와 내년도의 MLB 매출 성장에는 문제가 없을 것."라고 밝혔다.

◆ Report statistics

오늘 한국투자증권에서 발표된 '매수(유지)'의견 및 목표주가 35,000원은 전체의견에 수렴하면서 시장의 평균적인 기대감이 비교적 객관적으로 표현된 것으로 풀이되며 목표가평균 대비 21.9%정도 미달하고 있는 것으로 집계되었다. 참고로 최근에 목표주가를 가장 공격적으로 제시한 흥국증권은 투자의견 'BUY'에 목표주가 62,000원을 제일 보수적인 의견을 제시한 메리츠증권은 투자의견 'HOLD'에 목표주가 32,000원을 제시한 바 있다.

[한국투자증권 투자의견 추이]

- 2024.11.15 목표가 35,000 투자의견 매수(유지)

- 2024.10.21 목표가 62,000 투자의견 매수(신규)

[전체 증권사 최근 리포트]

- 2024.11.15 목표가 35,000 투자의견 매수(유지) 한국투자증권

- 2024.11.15 목표가 45,000 투자의견 BUY 키움증권

- 2024.11.15 목표가 35,000 투자의견 매수 BNK투자증권

- 2024.11.11 목표가 32,000 투자의견 HOLD 메리츠증권