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신한투자증권에서 08일 이오테크닉스(039030)에 대해 '반도체 레이저 대장'이라며 투자의견 '매수(유지)'의 신규 리포트를 발행하였고, 목표가 290,000원을 내놓았다. 전일 종가 기준으로 볼 때, 이 종목의 주가는 목표가 대비 18.4%의 추가 상승여력이 있다는 해석이 가능하다.


◆ 이오테크닉스 리포트 주요내용
신한투자증권에서 이오테크닉스(039030)에 대해 '공정미세화에 따라 구조적인 매출 성장 구간. 독점 시장이었던 Dicing 공정 내 시장 지배력 확대로 한국 반도체 장비업체(후공정 장비 업체 평균 26배) 대비 높은 Valuation이 타당하다고 판단. 우호적인 시장 환경(기술 변화) 및 기술 경쟁력(펄스 듀레이션, 레이저 소스 내재화)은 긍정적. 2024년 실적은 매출액 4,132억원(+31% YoY), 영업이익 764억원(+170% YoY)으로 전망. 투자의견 ‘매수’, 목표주가 290,000원 유지.'라고 분석했다.

또한 신한투자증권에서 '2024년 실적은 매출액 4,132억원(+31% YoY), 영업이익 764억원(+170% YoY)으로 전망. 실적 성장 배경은 1) 신규 Laser Cutting 장비의 본격적인 M/S 증가, 2) Migration에 따른 Laser Annealing 장비의 매출 증가. 1) 웨이퍼의 두께가 얇아지며 쉽게 깨지는 문제가 심화. 이를 해결하기 위해 후공정 Grooving 및 Stealth Dicing 기술 도입. 2) 메모리 생산업체들은 DRAM 선단공정 전환에 집중하며, 올해 글로벌 DRAM 1a, 1b 생산 비중은 각각 9%p 증가할 전망. '라고 밝혔다.


◆ 이오테크닉스 직전 목표가 대비 변동
- 목표가 유지, 290,000원 -> 290,000원(0.0%)
신한투자증권 남궁현 애널리스트가 이 종목에 대하여 제시한 목표가 290,000원은 2024년 04월 23일 발행된 신한투자증권의 직전 목표가인 290,000원과 동일하다.


◆ 이오테크닉스 목표가 컨센서스 비교
- 평균 목표가 251,333원, 신한투자증권 긍정적 평가
- 지난 6개월 대비 전체 컨센서스 낙관적 변화
- 목표가 상향조정 증권사 3개
오늘 신한투자증권에서 제시한 목표가 290,000원은 최근 6개월 전체 증권사 평균 목표가인 251,333원 대비 15.4% 높지만 전체 증권사 중 최고 목표가인 상상인증권의 300,000원 보다는 -3.3% 낮다. 이는 신한투자증권이 타 증권사들보다 이오테크닉스의 주가를 비교적 긍정적으로 평가하고 있음을 의미한다.
참고로 최근 6개월 전체 증권사의 평균 목표가인 251,333원은 직전 6개월 평균 목표가였던 157,429원 대비 59.6% 상승하였다. 이를 통해 이오테크닉스의 향후 주가에 대한 증권사들의 전체적인 분석이 낙관적임을 알 수 있다.