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NH투자증권에서 08일 PI첨단소재(178920)에 대해 '전방 수요 개선에 힘입은 실적 회복 본격화'라며 투자의견 'BUY'의 신규 리포트를 발행하였고, 목표가 33,000원을 내놓았다. 전일 종가 기준으로 볼 때, 이 종목의 주가는 목표가 대비 41.0%의 추가 상승여력이 있다는 해석이 가능하다.


◆ PI첨단소재 리포트 주요내용
NH투자증권에서 PI첨단소재(178920)에 대해 '1분기 영업이익은 25억원(흑전 y-y)을 기록하며 당사 추정치 및 컨센서스 소폭 하회. 북미 고객사 판매 둔화와 재고조정 영향이 이어졌기 때문. 2분기부터 스마트폰 수요 회복 및 고객사 재고축적 영향으로 실적 개선세 본격화될 것. 하반기에도 On-Device AI 탑재에 힘입어 스마트폰 수요 성장세 이어질 것으로 기대되어 실적 회복국면 지속될 전망. 수요 및 실적 개선 고려해 목표주가 상향.'라고 분석했다.


◆ PI첨단소재 직전 목표가 대비 변동
- 목표가 상향조정, 28,000원 -> 33,000원(+17.9%)
- NH투자증권, 최근 1년 목표가 하락
NH투자증권 이규하 애널리스트가 이 종목에 대하여 제시한 목표가 33,000원은 2024년 02월 29일 발행된 NH투자증권의 직전 목표가인 28,000원 대비 17.9% 증가한 가격이다. 최근 1년 동안 이 종목에 대해 NH투자증권이 제시한 목표가를 살펴보면, 23년 05월 11일 39,000원을 제시한 이후 최고 목표가인 47,000원과 최저 목표가인 28,000원을 한 번씩 제시하였다.
이번 리포트에서는 처음 목표가에는 미치지 못하지만 최저 목표가보다는 다소 상승한 가격인 33,000원을 제시하였다.


◆ PI첨단소재 목표가 컨센서스 비교
- 평균 목표가 32,250원, NH투자증권 긍정적 평가
- 지난 6개월 대비 전체 컨센서스 보수적 변화
- 목표가 상향조정 증권사 3개
오늘 NH투자증권에서 제시한 목표가 33,000원은 최근 6개월 전체 증권사 평균 목표가인 32,250원 대비 2.3% 높지만 전체 증권사 중 최고 목표가인 흥국증권의 40,000원 보다는 -17.5% 낮다. 이는 NH투자증권이 타 증권사들보다 PI첨단소재의 주가를 비교적 긍정적으로 평가하고 있음을 의미한다.
참고로 최근 6개월 전체 증권사의 평균 목표가인 32,250원은 직전 6개월 평균 목표가였던 37,455원 대비 -13.9% 하락하였다. 이를 통해 PI첨단소재의 향후 주가에 대한 증권사들의 전체적인 분석이 보수적으로 변하였음을 알 수 있다.