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IBK투자증권에서 07일 키움증권(039490)에 대해 '1Q24 Review: 소통 강화를 통한 기업가치 제고'라며 투자의견 'BUY'의 신규 리포트를 발행하였고, 목표가 150,000원을 내놓았다. 전일 종가 기준으로 볼 때, 이 종목의 주가는 목표가 대비 16.9%의 추가 상승여력이 있다는 해석이 가능하다.


◆ 키움증권 리포트 주요내용
IBK투자증권에서 키움증권(039490)에 대해 '1분기 지배주주순이익은 2,455억원 (YoY -15.8.5%, QoQ 흑전)로 컨센서스 및 당사 추정치를 각각 24.4%, 33.0% 상회. 1분기 실적이 컨센서스를 상회한 이유는 양호한 전통IB 수익뿐만 아니라 구조화/PF 신규딜이 발생하며 IB부문 수익이 전체적으로 증가했기 때문이며 트레이딩 손익 역시 양호한 증시를 기반으로 증가했기 때문. 키움증권은 이번 1분기 컨퍼런스 콜을 통해 실적발표를 진행하였으며 향후 정기적으로 해당 콜을 진행하겠다고 언급. 이는 투자자와의 소통을 강화하며 적극적인 기업가치 제고 노력을 진행하고 있는 것으로 판단. 키움증권은 향후 3년간 별도 기준 평균 ROE 15%를 목표로 하고 있으며 이는 리테일에서의 연간 6천억원 이상 수익을 기반으로 함. 또한 나머지 부문에서는 ROA 기준 6% 이상의 수익률을 설정했으며 저수익 자산 수익률 제고 노력이 진행될 전망.'라고 분석했다.

또한 IBK투자증권에서 '투자의견 매수를 유지하고 목표주가는 150,000원으로 기존 대비 4.2% 상향. 구체적인 기업가치 제고 방안 제시 및 투자자와의 소통 강화로 주가에 긍정적인 요인으로 작용할 전망이며 실적 서프라이즈에 따른 ROE 상승을 반영해 목표주가를 상향.'라고 밝혔다.


◆ 키움증권 직전 목표가 대비 변동
- 목표가 상향조정, 144,000원 -> 150,000원(+4.2%)
- IBK투자증권, 최근 1년 中 최고 목표가 제시
IBK투자증권 우도형 애널리스트가 이 종목에 대하여 제시한 목표가 150,000원은 2024년 04월 18일 발행된 IBK투자증권의 직전 목표가인 144,000원 대비 4.2% 증가한 가격이다. 최근 1년 동안 이 종목에 대해 IBK투자증권이 제시한 목표가를 살펴보면, 23년 09월 26일 122,000원을 제시한 이후 하락하여 23년 11월 07일 최저 목표가인 115,000원을 제시하였다.
이번 리포트에서는 처음 목표가보다 상승한 가격인 150,000원을 제시하였다.


◆ 키움증권 목표가 컨센서스 비교
- 평균 목표가 151,600원, IBK투자증권 전체 의견과 비슷한 수준
- 지난 6개월 대비 전체 컨센서스 낙관적 변화
- 목표가 상향조정 증권사 3개
오늘 IBK투자증권에서 제시한 목표가 150,000원은 최근 6개월 전체 증권사 평균 목표가인 151,600원과 비슷한 수준으로 이 종목에 대한 타 증권사들의 전반적인 의견과 크게 다르지 않다.
참고로 최근 6개월 전체 증권사의 평균 목표가인 151,600원은 직전 6개월 평균 목표가였던 121,693원 대비 24.6% 상승하였다. 이를 통해 키움증권의 향후 주가에 대한 증권사들의 전체적인 분석이 낙관적임을 알 수 있다.