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하나증권에서 07일 현대코퍼레이션(011760)에 대해 '분기 최대 이익 달성'이라며 투자의견 'BUY(유지)'의 신규 리포트를 발행하였고, 목표가 33,000원을 내놓았다. 전일 종가 기준으로 볼 때, 이 종목의 주가는 목표가 대비 85.4%의 추가 상승여력이 있다는 해석이 가능하다.


◆ 현대코퍼레이션 리포트 주요내용
하나증권에서 현대코퍼레이션(011760)에 대해 '1분기 매출액은 1.6조원으로 전년대비 8.9% 감소. 원자재 가격과 제품 가격 하락으로 매출 비중이 큰 승용부품, 석유화학, 철강 부문 외형이 감소했지만 전분기대비로는 개선된 것으로 보임. 영업이익은 280억원을 기록하면서 전년대비 9.2% 증가. 분기 기준으로 최대 영업이익이며 이익률은 1.7%. 지정학적 리스크로 인한 글로벌 공급망 변화가 실적에 유리한 방향으로 작용하는 모습. 북미 투자 증가 수혜와 함께 CIS 지역에서의 비즈니스 확대가 실적 우상향 요인으로 작용하고 있음. 중장기적으로 분쟁 종료 시 복구 사업 관련 수혜도 기대해볼 수 있음. 2024년 추정 실적 기준 PER 2.3배, PBR 0.3배로 ROE 대비 저평가.'라고 분석했다.

또한 하나증권에서 '2024년 추가 성장 동력 확보 여부에 관심 필요. 기존 사업에서 안정적인 수익을 창출하며 글로벌 판데믹 이후 매년 두 자리 수 ROE를 기록. EBITDA가 연간 천억원대 규모로 증가하면서 부채비율이 꾸준히 개선되었고 신규 사업 투자 여력도 충분히 확보된 상황. 과거에도 자동차 부품 관련 M&A를 적극적으로 검토했던 사례를 감안한다면 향후에도 기존 사업과 연계될 수 있는 영역으로의 확장을 예상해볼 수 있음.'라고 밝혔다.


◆ 현대코퍼레이션 직전 목표가 대비 변동
- 목표가 유지, 33,000원 -> 33,000원(0.0%)
하나증권 유재선 애널리스트가 이 종목에 대하여 제시한 목표가 33,000원은 2024년 01월 29일 발행된 하나증권의 직전 목표가인 33,000원과 동일하다.


◆ 현대코퍼레이션 목표가 컨센서스 비교
- 평균 목표가 30,500원, 하나증권 가장 긍정적 평가
- 지난 6개월 대비 전체 컨센서스 낙관적 변화
- 목표가 상향조정 증권사 1개
오늘 하나증권에서 제시한 목표가 33,000원은 최근 6개월 전체 증권사 목표가 중에서 가장 높은 수준으로 전체 목표가 평균인 30,500원 대비 8.2% 높으며, 하나증권을 제외한 증권사 중 최고 목표가인 대신증권의 30,000원 보다도 10.0% 높다. 이는 하나증권이 현대코퍼레이션의 향후 방향에 대해 긍정적으로 평가하고 있음을 의미한다.
참고로 최근 6개월 전체 증권사의 평균 목표가인 30,500원은 직전 6개월 평균 목표가였던 28,600원 대비 6.6% 상승하였다. 이를 통해 현대코퍼레이션의 향후 주가에 대한 증권사들의 전체적인 분석이 낙관적임을 알 수 있다.